Moody’s указало на рискованные кредиты банка владельца Wikimart

Фото: Павел Смертин/ТАСС

​Аппетит к риску

Агентство изменило прогноз по долгосрочным рейтингам депозитов в местной валюте и иностранной валюте и подтвердило рейтинги на уровне В3.

В своем релизе агентство указало, что изменение прогноза по депозитным рейтингам отражает ухудшение качества активов Финпромбанка, низкий уровень резервов на покрытие кредитных убытков, слабый буфер капитала, который также не учитывает потенциальные потери от кредитов, ослабление подушки ликвидности в сочетании с высокой концентрацией базы фондирования банка.

«Ухудшение качества активов Финпромбанка отражает как общие негативные макроэкономические тренды, так и свойственный самому банку повышенный аппетит к риску и наблюдавшийся в прошлые годы стремительный рост его кредитного портфеля», — считает аналитик Moody’s Ольга Ульянова.

Большая часть активов Финпромбанка — это кредиты компаниям, их объем на 1 ноября составил 29,2 млрд руб. Несмотря на низкий уровень просроченных более чем на 90 дней кредитов (3,19% от общего объема на 30 июня 2015 года по МСФО), доля реструктурированных кредитов на эту дату была высокая — 8%, отмечено в релизе агентства.

«Примерно треть кредитов банк выдал компаниям, работающим в финансовом и инвестиционном сегментах, которые несут повышенные риски», — говорит Ульянова, отмечая, что если аппетит к риску высок, то и запас капитала должен быть существенный.

В начале ноября агентство RAEX понизило рейтинг кредитоспособности столичного Финпромбанка с А до В++ («удовлетворительный уровень кредитоспособности»), сохранив стабильный прогноз по рейтингу. RAEX также указало на снижение уровня достаточности капитала банка и на то, что нормативы текущей и долгосрочной ликвидности находятся вблизи регулятивных минимумов. «Развитие корпоративного кредитования преимущественно идет за счет выдачи бридж-кредитов на финансирование сделок слияний и поглощений», — писало агентство в своем релизе.

Нужен капитал

Агентство отмечает в релизе, что на 1 ноября норматив достаточности капитала банка составил 10,79% при минимуме в 10%, а норматив достаточности базового капитала — 5,8% (при минимуме в 5%). Акционеры банка должны поддержать его капиталом для того, чтобы банк соответствовал нормативным требованиям, сказано в релизе.

«Запланированные акционерами вливания в капитал в размере 1 млрд руб., которые должны поступить до конца 2015 года, помогут в краткосрочной перспективе, но, по нашим ожиданиям, далее потребуются новые инъекции капитала», — считает Ульянова.

Высокая концентрация как базы фондирования, так и кредитного портфеля банка опасна тем, что отток даже одного крупного вклада или невозврат одного крупного кредита могут оказывать ощутимое влияние на весь бизнес банка.

«Подушка ликвидности банка (свободные ликвидные средства) в размере 14% от активов на 1 ноября выглядит недостаточной при такой бизнес-модели. Среднерыночный уровень, который составляет около 20% и которого банк старался придерживаться на протяжении предыдущих месяцев, выглядит более комфортным», — говорит Ульянова.

Официальный представитель Финпромбанка сказал РБК, что Moody’s скорректировало прогноз со «стабильного» на «негативный» в первую очередь в ожидании увеличения капитала банка. «За 10 месяцев 2015 года акционеры провели докапитализацию банка на сумму свыше 1,8 млрд руб., до конца этого года акционеры планируют внести в капитал банка еще 1 млрд руб.», — сказал он, добавив, что такие замечания агентства, как «высокий кредитный аппетит, быстрый рост кредитного портфеля, относительно низкий уровень резервирования, риски концентрации и низкий уровень обеспеченности кредитного портфеля», объяснимы стратегией развития банка, консервативными принципами кредитования с ориентиром на надежных клиентов с многолетней историей обслуживания в банке. Кроме того, банк активно применяет дополнительные инструменты хеджирования кредитных рисков, включая вексельные и гарантийные обязательства, гарантийные депозиты и другие инструменты, привлекая их от заемщиков и партнеров, добавили там.

Не потянул на санатора

Финпромбанк входит в сотню крупнейших российских банков по активам, занимая 97-е место (56,9 млрд руб. на 1 ноября). Банк сильно вырос за последние два года: на 1 ноября 2013 года он занимал 144-е место с активами 28,8 млрд руб.

Банком через офшорные компании владеют несколько физлиц, включая предпринимателя Анатолия Гончарова, у которого 20% банка. Гончарову принадлежит онлайн-ретейлер Wikimart, это его крупнейший онлайн-актив. Также он с партнерами владеет компанией «Офпрайс», которая является оператором купонного сервиса Kupanda.

В конце прошлого года Гончаров помог Связному банку, предоставив ему субординированный кредит в размере €11 млн. В этом году б​анк его списал после снижения норматива достаточности капитала ниже 2%. Финпромбанк был одним из претендентов на санацию Связного банка, на которую ЦБ готов был выделить 2–3 млрд руб. Финпромбанк выиграл конкурс АСВ, но у ЦБ возникли вопросы к финансовому состоянию потенциального санатора, в частности, к уровню его капитализации.